Япония планирует повысить процентные ставки.
Япония 225 ушла в минус на 4,5% в пятницу, продолжив глобальное падение фондовых рынков, начавшееся после выхода слабых данных по экономике США. Это произошло после того, как основной индекс завершил торги в четверг минус 2,5%. Индекс движется к самому низкому уровню с февраля.
Банк Японии (БОJ) повысил ставку на 15 базисных пунктов до 0,25% в среду, что стало вторым повышением в этом году, и объявил о планах сократить программу покупки облигаций. Это стало свежим шагом БОJ по нормализации своей денежно-кредитной политики после более чем десятилетнего периода покупки долга. Трейдеры ожидают дальнейших повышений ставок в этом году.
"БОJ совершил ястребиный поворот после своего неожиданного повышения ставки на 15 базисных пунктов", - сказал Кен Чунг, директор по стратегии валютных операций в Mizuho Securities. "Важно, что БОJ указал на риски роста инфляции и оставил дверь открытой для дальнейших повышений ставок".
Повышение сократило разницу в ставках между США и Японией, что привело к росту японской иены по отношению к доллару. Краткосрочные позиции иены продолжали закрываться, что означало, что спекулянты, занимавшие короткие позиции на иене, закрыли свои позиции. Доллар упал более чем на 4% по отношению к японской валюте с середины прошлого месяца.
В пятницу доллар немного восстановился по отношению к иене, поднявшись на 0,1% до 149,57.
"Риск роста волатильности иены угрожает десятилетнему бычьему рынку японских акций", - сказал Франк Бензимра, глава азиатской стратегии акций в Societe Generale, в примечании к исследованию в четверг. Он добавил, что быстрая appreciate валюты ударит по прибылям экспортеров страны.
Иена ослабевала в течение последних четырех лет. За этот период она упала на 40% по отношению к доллару США и на 30% по отношению к евро.
В сочетании с сильной корпоративной прибылью и эффективными реформами корпоративного управления слабая иена толкнулаNikkei 225 к историческим максимумам в этом году. Но по мере укрепления иены в течение последних трех недель японские акции скорректировались. Nikkei упал на 12% с 12 июля.
"С точки зрения японских акций, стимулирующий эффект слабой иены на прибыли, скорее всего, ослабнет", - сказали аналитики Citi в четверг. Но они остаются позитивными в отношении японских акций в долгосрочной перспективе, поскольку инфляция набирает силу, а положительная "спираль зарплат-цен" укрепляется в экономике.
Надежда на то, что растущие зарплаты и цены помогут стране преодолеть годы экономической слабости.
В остальной части Азии фондовые рынки упали в пятницу. Корейский KOSPI упал на 3,3%. Австралийский S&P/ASX 200 упал на 2,3%. Гонконгский Hang Seng Index потерял 2,1%, а китайский Shanghai Composite упал на 0,5%.
На Уолл-стрит в четверг индекс Dow Jones Industrial Average упал на 1,2%, а свежие данные вызвали опасения, что экономика США ослабевает при высоких ставках. S&P 500 потерял 1,4%, а Nasdaq Composite упал на 2,3%.
Новые экономические данные показали, что первичные заявки на пособия по безработице выросли на прошлой неделе до оценки в 249 000 заявок. Это самый высокий показатель с августа прошлого года, согласно Министерству труда. В то же время, продолжающиеся заявки, поданные людьми, которые получают пособия по безработице не менее недели, выросли до 1,877 миллиона. Это самый высокий уровень с ноября 2021 года.
"Рынки укрепили ожидания снижения ставок, так как слабые данные по производству показали, что экономика США существенно замедляется", - написали аналитики ANZ в примечании в пятницу. Они ожидают, что Федеральная резервная система снизит ставки три раза в этом году.
ФРС сигнализировала на своем заседании в среду, что долгожданное снижение ставки может состояться в сентябре.
Крystal Hur из CNN внесла вклад в отчет.
