- Les taux d'intérêt de la Réserve fédérale américaine jouent un rôle important sur Wall Street, car des taux d'intérêt plus bas peuvent accroître l'attrait des investissements à taux zéro et stimuler les prix des actions.
- Face aux inquiétudes sur l'économie américaine, la Réserve fédérale examine soigneusement sa politique d'intérêts, car une modification clé d'intérêts peut influer sur l'inflation et potentiellement affecter le marché boursier, y compris des indices comme le S&P500 et le Nasdaq.
- Alors que les données économiques des États-Unis continuent de déterminer l'état d'esprit des investisseurs, la Réserve fédérale suit attentivement des indicateurs tels que l'ISM Index d'achats de fournisseurs, les demandes de chômage initiales et la création de jobs du secteur privé pour évaluer la santé de l'économie et renseigner ses décisions de politique d'intérêts.
Les fantasmes sur les taux d'intérêt établissent de nouveaux records à Wall Street
Les intérêts continuent de faire vibrer Wall Street. À la fin d'une journée de négociations raccourcie, les indices S&P500 et Nasdaq ont battu leur record. Aucun négociation n'aura lieu le 4 juillet en raison de la Fête de l'Indépendance. Comme la veille, une tendance montante s'est poursuivie après un début calme, la baisse récente des rendements d'obligations étant le déclencheur.
Après la déclaration du président de la Réserve fédérale américaine Jerome Powell la veille selon laquelle l'inflation commençait à décroître, les investisseurs ont connu une chute significative. Dans les dernières minutes de négociations sur le marché des obligations - le marché des obligations ferme à 20.00 CET -, le rendement du 10-an a chuté de 8 points de base à 4,35%.
Le déclencheur cette fois-ci était un ISM Index d'achats de services inattendu faible. Il est également retombé dans la zone de contraction en juin, tandis que les commandes nouvelles d'industrie manufacturière des États-Unis en mai ont eu le même effet. "L'économie semble s'être affaiblie vers la fin du trimestre", a déclaré Bill Adams, économiste en chef de Comerica Bank.
Les investisseurs ont également regardé des signaux du marché du travail. Les demandes de chômage initiales ont légèrement augmenté la semaine dernière. Cependant, la création de jobs du secteur privé s'est élevée à 150 000 en juin, ce qui était un peu en dessous des attentes. Le rapport officiel sur l'emploi des États-Unis sera publié le vendredi.
L'Indice Dow Jones a reculé de 0,1%, tombant à 39 308 points. Il a été particulièrement freiné par l'action lourdement pondérée d'UnitedHealth, qui a chuté de 1,8%. Les indices plus larges S&P500 et Nasdaq ont monté de 0,5% et jusqu'à 0,9%.
Le Dollar est tombé avec la surprise économique négative et les rendements descendant. Le Euro était dernier négocié à 1,0790 Dollars. L'indice Dollar a perdu 0,4%. Au marché des matières premières, les prix d'or ont bondi fortement de 1,5% à 2 634 Dollars par once et ont atteint leur niveau le plus élevé depuis presque deux semaines. L'argent a gagné 3,9% à 30,67 Dollars par once. Des taux d'intérêt plus bas accroissent l'attrait des investissements à intérêt zéro. Au marché pétrolier, les prix ont resté stable, restant dans leurs hauts de deux mois. Ils ont réagis légèrement positivement à l'annonce d'une baisse inattendue importante des réserves de pétrole des États-Unis dans la semaine précédente.
Paramount Global a gagné 6,9%. Depuis longtemps, le studio de cinéma est sur le point d'être acquis. Skydance a signalé avoir atteint un accord préliminaire pour acheter National Amusements, le principal actionnaire de Paramount, pour 1,75 milliard de dollars. Skydance est alors prévu de fusionner avec Paramount.
Constellation Brands, le fabricant de bière, a enregistré une hausse des bénéfices au premier trimestre de l'exercice fiscal mais a manqué les attentes de ventes. La tendance s'est alors retournée contre eux. La compagnie attend également des volumes de ventes et des marges inférieurs au second semestre de l'année en raison de travaux d'entretien aux brasseries, comme a révélé le CFO Garth Hankinson lors de l'appel des résultats.
Le prix des actions Tesla a monté de 6,5%. La veille, il avait monté de plus ou moins 10%, poussé par les nouvelles selon lesquelles les ventes de Tesla au second trimestre n'avaient pas chuté autant qu'attendu. Certains analystes ont relevé leurs objectifs de prix en réponse. Les analystes de Wedbush Securities ont déclaré que cela pouvait être un tournant vers le positif pour Tesla en 2024.
Cependant, les investisseurs ont réalisé des profits dans First Foundation, l'institution de crédit spécialisée dans les hypothèques pour les logements multi-familles, après une levée d'argent inattendue. L'établissement texan a levée 228 millions de dollars des investisseurs.
Le S&P 500 Subindex des Automobiles, fortement influencé par Tesla, a été de nouveau le grand gagnant, suivi par les actions des semi-conducteurs. À la fin, les titres du Bien-être des Consommateurs et des Pharmas ont été classés plus bas.
- La politique d'intérêts de la Réserve fédérale américaine joue un rôle significatif en influençant Wall Street, car des taux d'intérêt plus bas peuvent accroître l'attrait des investissements à taux zéro et stimuler les prix des actions.
- Afin de faire face aux inquiétudes sur l'économie américaine, la Réserve fédérale examine soigneusement sa politique d'intérêts, car une modification clé d'intérêts peut influer sur l'inflation et potentiellement affecter le marché boursier, y compris des indices comme le S&P500 et le Nasdaq.
- Alors que les données économiques des États-Unis continuent de déterminer l'état d'esprit des investisseurs, la Réserve fédérale suit attentivement des indicateurs tels que l'ISM Index d'achats de fournisseurs, les demandes de chômage initiales et la création de jobs du secteur privé pour évaluer la santé de l'économie et renseigner ses décisions de politique d'intérêts.
