Evergrande Group объявила о долгожданной сделке по реструктуризации долга после краха в 2021 году
Evergrande Group объявила о долгожданной сделке по реструктуризации долга после краха в 2021 году
Долгожданный план может стать важным прецедентом для инвесторов, столкнувшихся с растущим числом дефолтов и реструктуризацией в китайской индустрии недвижимости. Реструктуризация долгов Evergrande, общая сумма обязательств которой превышает 270 миллиардов долларов, является крупнейшей в истории страны и будет иметь широкие последствия для ее финансовых рынков.
Evergrande достигла «обязательных соглашений» со своими международными держателями облигаций по ключевым условиям плана реструктуризации, сообщила компания в конце среды в 200-страничном документе.
Держатели этих облигаций владеют номинированными в долларах США облигациями на сумму 19,15 млрд долларов, которые Evergrande выпустила ранее. На них приходится 84% офшорного долга компании, который составляет 22,7 млрд долларов.
Это означает, что большинство международных кредиторов компании согласились на сделку.
«Предлагаемая реструктуризация облегчит давление на компанию со стороны офшорной задолженности и будет способствовать ее усилиям по возобновлению операций и решению проблем на берегу», – говорится в заявлении Evergrande.
Компания предложила два основных варианта для своих международных кредиторов. Они могут обменять свои активы на новые облигации со сроком погашения от 10 до 12 лет или конвертировать их в различные комбинации новых облигаций со сроком погашения от пяти до девяти лет и инструментов, привязанных к акциям.
Электромобили
Evergrande заявила, что сосредоточится на возвращении к нормальной деятельности в течение следующих трех лет. Для этого потребуется дополнительное финансирование в размере 250–300 миллиардов юаней (36,4−43,7 миллиарда долларов), чтобы возобновить работу и обеспечить сдачу объектов.
Компания также предупредила, что без нового финансирования ее подразделение по производству электромобилей (EV) окажется под угрозой закрытия. Если подразделение сможет получить финансирование в размере более 29 миллиардов юаней, оно планирует запустить ряд флагманских моделей и выйти на массовое производство.
Когда-то Evergrande была крупнейшим застройщиком Китая по объему продаж. Но она так много занимала, что когда в 2020 году Китай ввел ограничения на использование заемных средств в секторе недвижимости, она не смогла собрать достаточно наличности, чтобы расплатиться с кредиторами и поставщиками.
В конце 2021 года агентство Fitch Ratings объявило дефолт Evergrande по ее долларовым облигациям, что вызвало переполох на финансовых рынках и опасения распространения инфекции.
Вскоре после дефолта правительство вмешалось, чтобы предотвратить беспорядочный крах гиганта недвижимости, который мог бы разрушить отрасль и нанести ущерб китайской экономике. (На недвижимость и смежные отрасли приходится до 30% ВВП).
Тем не менее, кризис ликвидности распространился, и ряд известных застройщиков также объявили дефолт по своим долгам, что нанесло ущерб домовладельцам и подорвало доверие покупателей.
С тех пор китайский рынок недвижимости переживает все более глубокий спад, который усугубляется последствиями жесткого контроля за пандемией и замедлением экономического роста.
После вмешательства правительства Evergrande вела переговоры со своими зарубежными кредиторами, пытаясь достичь соглашения, но несколько раз пропускала самостоятельно установленные сроки.
Некоторые международные кредиторы потеряли терпение из-за «непрозрачного» процесса реструктуризации.
В июне один из инвесторов Evergrande подал иск в Гонконге с требованием прекратить деятельность компании, что вынудило ее пойти на сделку. Ранее на этой неделе Evergrande заявила на судебном заседании в городе, что опубликует детали плана реструктуризации в среду.
Читайте также:
- Драматические сцены во время пожара в доме: трое раненых
- Штайнмайер предостерегает от «гнева и презрения» к демократии в рождественской речи
- 08:14 Херсон сообщает о трех погибших в результате обстрела
Источник: edition.cnn.com
Читайте также:
Обсуждение
Самые последние новости
