Вопросы и ответы по кризису Credit Suisse

Это огромное потрясение на европейской банковской сцене. Ожидается, что поглощение пошатнувшегося Credit Suisse его более мелким конкурентом принесет успокоение на нервные финансовые рынки. «Федеральный совет убежден, что поглощение – это лучшее решение для восстановления доверия», – заявил президент Швейцарии Ален Берсе в воскресенье вечером. 

Почему Credit Suisse (CS) оступился?

Этот почтенный банк, родившийся в 1856 году, за годы бесхозяйственности и рискованного бизнеса оказался на обочине. Была болгарская мафия, которая, по данным прокуратуры, с 2004 по 2007 год беспрепятственно занималась отмыванием денег через счета CS. В 2013 году были ветреные сделки британского филиала CS в Мозамбике, где миллионы исчезли в виде кредитов государственным компаниям. Затем был шпионаж за собственными руководителями в период с 2016 по 2019 год, один из которых был преследуем в гангстерском стиле на улицах Цюриха. А недавно банк участвовал в рискованных сделках хедж-фонда Archegos и фондов Greensill, потеряв миллионы при их крахе. Таким образом, доверие к CS и так уже упало, а недавний крах Silicon Valley Bank и страх перед возможным глобальным банковским кризисом еще больше втянули его в нисходящую спираль.

Почему руководство потерпело неудачу?

Газета «Tages-Anzeiger» в качестве одной из причин называет менталитет обдираловки на ковровых дорожках банка. На основании годовых отчетов газета подсчитала, что с 2013 года совокупный убыток банка составил 3,2 миллиарда франков, но за тот же период топ-менеджеры получили 32 миллиарда франков (32,2 миллиарда евро) в виде бонусов.

Разве власти не должны были вмешаться раньше?

Что касается банковской службы Inside Paradeplatz, то Национальный банк Швейцарии, орган финансового надзора и правительство потерпели неудачу. Они должны были задавать критические вопросы банку не позднее осени, когда сомнения в будущем Credit Suisse стали громче, написал в воскресенье редактор Лукас Хассиг. Тогда руль еще можно было бы повернуть. Этого не произошло. «В последние годы на мосту Гельвеция командовал оркестр паники», – написал Хассиг. «Этот оркестр месяцами безучастно наблюдал за тем, как CS Titanic на полной скорости мчался к айсбергу». Гельвеция – это латинское название Швейцарии. 

Насколько важен Credit Suisse?

Как и Deutsche Bank, он входит в число 30 системообразующих банков мира. Эта классификация исходит от международного Совета по финансовой стабильности (FSB), который следит за международной финансовой системой. Эти банки взаимосвязаны на международном уровне, поэтому их крах может повлечь за собой крах других банков – они «слишком велики, чтобы обанкротиться». К ним предъявляются особые требования безопасности. 

Вместе с CS, UBS станет огромным банком, больше, чем Deutsche Bank. Его общие активы составят более 1,5 триллиона швейцарских франков (данные на конец 2022 года). У Deutsche Bank было добрых 1,3 триллиона евро. 

Когда в последний раз был глобальный финансовый кризис? 

Он начался летом 2007 года. На спекулятивно раздутом рынке недвижимости США процентные ставки по межбанковским кредитам подскочили, когда стало ясно, что ипотечные кредиты для менее платежеспособных клиентов массово лопнут. Банки больше не доверяли друг другу. В результате 15 сентября 2008 года рухнул крупнейший американский банк Lehman Brothers. Последовавший за этим кризис распространился по всему миру, и многочисленные банки пришлось выручать миллиардными кредитами. 

Проблем, с которыми столкнулись многие банки тогда, когда некачественные ипотечные кредиты внезапно стали бесполезными, сейчас не существует. В настоящее время разворот процентных ставок в США и еврозоне создает проблемы для банков. Например, на рынках государственных облигаций наблюдаются ценовые потери. Это становится проблемой, особенно когда банки продают ценные бумаги до наступления срока погашения. Банк Силиконовой долины был вынужден так поступить, потому что инвесторы угрожали забрать свои деньги, если не получат более высокие процентные ставки. Последовавшие за этим убытки сломали ему шею.

Подготовлен ли мир лучше, чем в 2016 году?

Для того чтобы сделать отрасль более устойчивой к кризисам, были ужесточены правила. Банки теперь должны показывать значительно больше собственного капитала, который они могут использовать для компенсации убытков в кризисных ситуациях. Кроме того, с 2016 года владельцам и кредиторам в Европе предлагается платить первыми в случае бедственного положения учреждения. Только в крайнем случае используются депозиты сберегателей и деньги из кризисного фонда, финансируемого банками (Единый фонд урегулирования). По последним подсчетам, в этом фонде находится около 66 миллиардов евро. 

Как защищаются сбережения в банках?

В Германии сберегательные вклады клиентов защищены законом в размере до 100 000 евро на человека в случае краха банка. Кроме того, почти все кредитные учреждения добровольно защищают вклады клиентов намного больше установленного законом уровня. По данным Ассоциации немецких банков (Bundesverband deutscher Banken), частные банки обычно защищают не менее 750 000 евро на одного клиента в каждом банке. Во многих учреждениях лимиты защиты еще выше. Аналогичная ситуация наблюдается в сберегательных и кооперативных банках.